OTC markedet og bankens risiko for mislighold i det makroøkonomiske miljøet

OTC-markedet er en viktig del av virksomheten til banker, spesielt på den makroøkonomiske nivå. Samt cash markedet, er det en kompleks multi-faktor struktur, der forekomsten av insolvens risikoen er ganske høy. Ved simulering og studere sammenhenger ledig standard til en nominell verdi på bankaktiva i internasjonal praksis i å vurdere sannsynligheten for mislighold brukte metoden for portefølje øyeblikk, som er kjent som ressurs-verdi tilnærming. Videre kan den brukes og fremgangsmåten for maksimal sannsynlighet (maximum likelihood tilnærming).

OTC-markedet og dets funksjoner, er det forutsatt at for bestemmelse av den årlige sannsynligheten for mislighold informasjon er nødvendig som følger:

1. Antall kommersielle banker i begynnelsen av hvert kalenderår for den nødvendige perioden;

2. Antallet kommersielle banker, som er preget av det faktum av standard, nemlig den påfølgende avvikling på grunnlag av beslutninger av høyere rettsinstanser om avvikling av en kommersiell bank for å suspendere eller tilbakekalle en lisens i forbindelse med påfølgende avvikling, samt innlevering av krav i retten for anerkjennelse av en konkurs bank.

Beregningen i tidsperioden for standard priser kommersielle banker t er lik antall standardverdier, dividert med det maksimale antall standard, og er definert ved formelen:

(Do {Dt-1)) / 2 _ gjøre (Do-l) P (Ikke (NT-1)) / 2 "Ikke (NT-1) P. 106L,

der: p2av - årlig sannsynlighet for mislighold av en enkelt kommersiell bank system. Samtidig eliminerer vi påvirkning av interne og eksterne faktorer av funksjon av den kommersielle banksystemet, og tar hensyn bare påvirkningsfaktor, noe som reflekterer antall banker, som kjennetegnes ved det faktum av standard; DT- antall elementer, som er tilordnet en standardtilstand for en valgt tidsperiode t; Nt - rekke banker som opererer i den valgte tidsperioden t; t - intervallet ett kalenderår.

Årlige sannsynlighet for standardverdier bør sammenlignes med de valgte parametere makro omgivelser (dvs. antyde OTC eller markedsfirma verdipapirer) for å påvise en lineær regresjon funksjon. Tilstedeværelsen av en slik avhengighet vil bevise denne hypotesen på selve nærværet av kommunikasjon mellom lukking av kommersielle banker og de endringer som skjer i dette medium, og senere, basert på den konstruerte lineær regresjon ligning for å forutsi vil også endre de valgte makroindikatorer, insolvent hypotetisk endre mengden av kommersielle banker.

Graden av korrelasjon mellom den årlige sannsynlighet for standard og makro medium karakteriserer den korrelasjonskoeffisient, hvis det er i størrelsesorden lik eller -1-1, er det mulig å snakke om lineær regresjon forholdet mellom de to rader av diskrete data.

Makroøkonomisk miljø, kan USA være preget av en uendelig rekke parametere, men nå er vi interessert i bare de lineær regresjon avhengighet av årlig sannsynlighet for mislighold, er vi i stand til å bevise for renheten av eksperimentet. Det bør bemerkes at de fleste av de økonomiske indikatorene kan ha en sammenheng forhold med en årlig sannsynlighet for mislighold, derimot, er OTC-markedet utformet på en slik måte at et slikt forhold er dysfunksjonelle, og så dens tilstedeværelse kan være subjektiv.

Denne analysen viser at mellom et slikt tiltak, som den årlige sannsynlighet for standard og den makromiljø, er det klart til uttrykk en årsakssammenheng. Dermed nedleggelse av kommersielle banker på grunn av nedgangen i utenlandske valutareserver er lagt inn av kredittinstitusjoner i andre land, noe som negativt påvirker investeringsposisjon og fører til en økning i størrelsen av netto innenlandsk kreditt til regjeringen.